Стратегія хом’яка: Трамп робить запаси

США формують стратегічний резерв корисних копалин

XAU/USD

Ключова зона 4,650.00- 4,850.00

Buy: 4,850.00 (після ретесту рівня 4700); ціль 5,100-5,250; StopLoss 4,750.00

Sell: 4,600.00 (на сильному негативному фундаменті); ціль 4,250-4,150; StopLoss 4,700.00

Трамп запускає створення стратегічного резерву критично важливих мінералів із початковим капіталом у $12 млрд. Білий дім поки що офіційно не коментує програму, але заявлена мета — протидія Китаю. Бізнес-інтереси, звісно, також присутні.

Проєкт Project Vault, про який повідомляє Bloomberg, використовує модель стратегічного нафтового резерву (SPR). Ця програма має компенсувати те, що американські політики вважають маніпуляціями з цінами на літій, нікель, рідкісноземельні елементи (далі — РЗЕ) та інші життєво важливі мінерали, що застосовуються у виробництві електромобілів і високотехнологічної зброї. Саме ці спекуляції, на думку Трампа, тривалий час стримували діяльність американських гірничодобувних компаній.

Передбачається об’єднання приватних інвестицій у розмірі $1,67 млрд із кредитом у $10 млрд від Експортно-імпортного банку США — це більш ніж удвічі перевищує попередній рекордний кредит банку.

Капітал буде спрямований на придбання та зберігання мінералів для автовиробників, технологічних компаній та інших галузей.

У проєкті беруть участь понад десяток компаній, серед яких General Motors, Stellantis, Boeing, Corning, GE Vernova та Google. Закупівлею сировини для цього «державного складу» займатимуться торгові компанії Hartree Partners, Traxys North America, Mercuria Energy Group та інші.

Очікується, що запаси включатимуть як РЗЕ та інші найважливіші мінерали, так і стратегічно значущі матеріали, ціни на які можуть різко коливатися.

Цілі проєкту:

  • Скоротити критичну залежність від Китаю, який контролює значну частку виробництва та переробки рідкісноземельних елементів (близько 70–90% у різних сегментах ринку).
  • Створити «подушку безпеки» для ключових галузей США — автопрому, оборонки, електроніки, ІТ та енергетики — на випадок потрясінь у глобальних ланцюгах постачання.
  • Підтримати стабільність в економічному та оборонному секторах.
  • Стабілізувати ринкові ціни та стимулювати розвиток внутрішнього видобутку і переробки.
  • Рада директорів Експортно-імпортного банку США має проголосувати в понеділок за схвалення рекордного 15-річного кредиту, який більш ніж удвічі перевищує попередній рекорд банку, повідомляє Bloomberg.

Формуючи стратегічний резерв рідкісноземельних матеріалів, США паралельно фінансують альтернативу Китаю по всьому ланцюжку: видобуток сировини – розвиток технологій – виробництво.

Паралельно США активно будують альянси та торговельні угоди з Австралією та іншими союзниками для розширення доступу до мінералів рідкісної групи, що знижує глобальну концентрацію постачань.

Бенефіціарами цього проєкту є конкретні компанії, насамперед у США.

Акції видобутку та переробки критичних мінералів:

  • MP Materials Corp. (NYSE: MP) — найбільший оператор з видобутку РЗЕ у США (Mountain Pass, Каліфорнія).
  • USA Rare Earth Inc. (NASDAQ: USAR) — проєкт Round Top (Техас) з РЗЕ та виробництвом магнітів.
  • NioCorp Developments Ltd (NASDAQ: NB) — проєкт Elk Creek (Небраска) з ніобієм, скандієм, титаном та іншими матеріалами.
  • Energy Fuels Inc. (NYSE: UUUU) — компанія з видобутку урану та РЗЕ, включно з переробкою через White Mesa Mill.

ETF та фонди на сировинні матеріали, наприклад:

VanEck Rare Earth and Strategic Metals ETF (NYSE: REMX), Sprott Critical Materials ETF (NYSE: SETM)

Ризики, які слід враховувати:

  • Геополітичні: подальші дії Китаю (обмеження експорту, тарифи) можуть раптово змінити структуру ринку.
  • Технологічні: поява альтернативних матеріалів або технологій переробки може змінити капіталізацію учасників.
  • Регуляторні: державні програми часто змінюються, особливо залежно від політичного циклу.

Сучасний ринок «живиться» не лише золотом і сріблом, а й рідкіснішими та ціннішими матеріалами. Проте ці можливості потребують уважного аналізу ризиків, глибокого розуміння структури попиту та довгострокових галузевих трендів.

Тому діємо розумно й даремно не ризикуємо.

Всім – профітів!